Bij Vlootfonds Megan C van Hanzevast kunt u meedoen vanaf € 15.000. Dat levert u aftrekposten op in box 1 van ruim € 18.000 in 2010 en ruim € 16.000 in 2011. Uitgaande van 52% belastingheffing krijgt u € 17.843 terug van de Belastingdienst, wat dus meer is dan uw initiële investering. Die enorme belastingteruggave is te danken aan de (tijdelijke) mogelijkheid om versneld af te schrijven op dergelijke investeringen.
In feite pakt u dus in de eerste twee jaar een fors fiscaal verlies in box 1. Bij aanvang neemt u deel in een fonds voor gemene rekening, dat later wordt omgezet in aandelen in een naamloze vennootschap. En daar, beste lezer, wringt dus die fiscale schoen. Want door de omzetting schuift uw participatie van box 1 naar box 2 (inkomen uit aanmerkelijk belang). In box 2 zullen uw aandelen in de NV een negatieve verkrijgingsprijs hebben. Ofwel, er ontstaat een fiscale claim, zelfs als de aandelen niets opleveren. In dit geval bedraagt die claim € 6.097, netto. Met andere woorden, als de naamloze vennootschap failliet gaat moet u alsnog die belasting betalen.